ВВЕДЕНИЕ 2
1. МЕТОДИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ РАЗРАБОТКИ ФИНАНСОВОЙ АНТИКРИЗИСНОЙ СТРАТЕГИИ ПРЕДПРИЯТИЯ 5
1.1. Диагностика финансового состояния предприятия 5
1.2 Задачи, содержание и особенности разработки финансового плана предприятия 15
1.3 Современные подходы к разработке стратегии финансового оздоровления предприятия 22
2. АНАЛИЗ И ОЦЕНКА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ОБЩЕСТВА С ОГРАНИЧЕННОЙ ОТВЕТСТВЕННОСТЬЮ «ТЕХНОКОМ» 28
2.1 Характеристика ООО «Техноком» 28
2.2 Анализ финансового состояния ООО «Техноком» 30
3. РАЗРАБОТКА АНТИКРИЗИСНОЙ СТРАТЕГИИ НА ПРЕДПРИЯТИИ ООО «ТЕХНОКОМ» 64
3.1. Обоснование мероприятий по выводу предприятия ООО «ТЕХНОКОМ» из кризисного финансового состояния 64
3.2. Оценка влияния предложенных мероприятий на финансовое состояние ООО «ТЕХНОКОМ» 68
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 75
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ 80
ПРИЛОЖЕНИЯ
Акутальность темы исследования состоит в том, что проблемы укрепления платежной дисциплины, вывода экономики из кризиса платежей и стабилизации уровня промышленного производства являются наиболее актуальными для российской экономики, а значит и для конкретного субъекта – предприятия .
В современных условиях экономической и социально-политической нестабильности в России, и общемирового экономического кризиса, возможность попасть в число неплатежеспособных предприятий весьма велика, поэтому правительство в специальном постановлении отменило необходимость принятия системы антикризисных мероприятий, чтобы изменить ситуацию к лучшему.
Финансовая стратегия компании представляет собой сложную многофакторно - ориентированную модель действий и мер, необходимых для достижения поставленных перспективных целей в общей концепции развития в области формирования и использования финансово-ресурсного потенциала компании.
Чем сильнее стратегическое и финансовое положение организации, тем более вероятна, что ее стратегия хорошо продуманна и четко реализуется. Хотя есть свои полосы в оценке стратегии с качественной точки зрения (ее полнота, внутренняя согласованность, логическое обоснование и то, насколько она соответствует ситуации), лучшим свидетельством того, насколько эффективна выбранная стратегия является стратегическое и финансовое положение компании за последнее время.
Обоснование темы. Антикризисное управление и разработка антикризисной стратегии в частности, являются предметом изучения многих зарубежных и отечественных авторов, в числе которых: Хальцбаур У., Фидельман Г.Н., Демчук О.Н., Ефремова Т.А., Коротков Э.М., Маренков Н.Л., Касьянов В.В., Таль Г.К., Бабушкина Е.А., Бирюкова О.Ю., Верещагина Л.С., Назарова Е.В. Тавасиев А.М., Балдин К.В., Быстров О.Ф., Рукосуев А.В. Жариков В.В., Жариков И.А., Евсейчев А.И. и ряд других.
Следует обратить внимание, что тема вывода компании из кризисной ситуации и создания условий, позволяющих избежать кризиса, является одной из наиболее популярных в наше время. Разрабатываются, прорабатываются и совершенствуются системы и стратегии антикризисного управления. Работы в данной области ведутся постоянно как в России так и за рубежом, однако инстранная литература не достаточно доступна в нашей стране.
Все вышеобозначенное и предопределило выбор темы дипломной работы.
Объектом исследования выступает Общество с ограниченной ответсвенность «Техноком».
Предметом исследования является разработка антикризисной стратегии предприятия, а также антикризисное управление и ее роль в экономике.
Целью данной работы является выработка рекомендаций по разработке антикризисной стратегии торгового предприятия. Следовательно, задачи дипломной работы включают в себя:
— Изучение теоретических вопросов управления предприятием в условиях кризиса;
— Анализ финансового состояния предприятия и констатация факта кризисного положения;
— Выяснение причин и факторов, обусловивших появление кризисного состояния;
— Определение путей улучшения финансового состояния предприятия;
— Определение содержания и обоснование стратегии выхода предприятия из кризиса.
В ходе дипломного проектирования применялись методы сравнения, статистического и финансового анализа.
Практическая значимость исследования заключается в возможности применения результатов в деятельности объекта исследования по развитию антикризисной деятельности.
Структура дипломной работы формируется введением, тремя главами, заключением и списком использованной литературы.
В первой главе рассматриваются методически основы антикризисного управления предприятием. Особое внимание уделяется таким вопросам как диагностика финансового состояния, задачи и особенности разработки финансового антикризисного плана и его содержание, а также современные подходы к его разработке.
Вторая глава носит прикладной характер, в ней дана общая характеристика исследуемого предприятия и приведен анализ технико-экономических показателей деятельности ООО «Техноком».
В третьей главе приведена антикризисная стратегия предприятия, обоснование мероприятий, анправленных на вывод исследуемого предприятия из кризиса, и оценка эффекта от предложенных мероприятий.
ООО «Техноком» осуществляет коммерческую деятельность, производство и реализация персональных компьютеров, комплектующих, и офисной техники.
Производственный процесс осуществляется в составе нескольких производственных подразделений.
Анализ финансового состояния показал, по каким конкретным направлениям надо вести эту работу, что дает возможность выявления наиболее важных аспектов и наиболее слабых позиций в финансовом состоянии предприятия.
Анализ имущественного положения и структуры капитала предприятия показал, что среди хозяйственных средств предприятия основную долю составляют внеоборотные активы, а среди источников хозяйственных средств – собственный капитал. Были выявлены отрицательные тенденции –заметный удельный вес дебиторской задолженности и ее рост, а также значительный удельный вес кредиторской задолженности, на фоне одновременного ее снижения. Первая тенденция указывает, что предприятие попадает в зависимость от своих задолжников, а вторая – о незначительном улучшении платежеспособности.
Не смотря на высокую долю собственного капитала, в общей сумме активов в текущем году произошли негативные изменения. Величина заемных средств предприятия весьма велика и даже ее незначительно уменьшение к концу анализируемого периода не позволяет сделать вывод об относительной независимости предприятия от внешних источников финансирования. Недостаточность собственных оборотных средств предприятия также отрицательно характеризует степень финансовой устойчивости ООО «Техноком». Анализ финансовой устойчивости по методике оценки изменения или недостатка источников средств для формирования запасов и затрат (материальных оборотных фондов) показал, что анализируемое предприятие можно отнести к группе предприятий в предкризисном финансовом состоянии.
Анализ рассчитанных коэффициентов позволяет сделать вывод о недостаточно устойчивом финансовом положении ООО «Техноком» как на начало, так и на конец анализируемого производственного периода. При этом необходимо отметить, что положение организации незначительно улучшилось к концу периода.
Все показатели, характеризующие степень использования собственных оборотных средств предприятия, на начало отчетного периода не рассчитываются, так как значение данного показателя отрицательно, что свидетельствует о недостаточности собственных средств для обеспечения не только оборотных, но даже внеоборотных активов. Кроме этого, необходимо отметить, что и на конец отчетного периода практически все нормативные значения показателей, в расчете которых принимает участие показатель собственных оборотных средств, не выполняются. Это также свидетельствует о недостаточности собственных средств предприятия для финансирования производственной деятельности в полном объеме.
Одним из критериев оценки финансовой устойчивости предприятия являются изменения или недостаток источников средств для формирования запасов и затрат (материальных оборотных фондов). По данной методике предприятие находится в предкризисном состоянии. Рассчитанные далее коэффициенты свидетельствуют о возможности потери платежеспособности предприятия в течение 6 месяцев.
Анализ ликвидности баланса, заключающийся в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с краткосрочными обязательствами по пассиву, которые группируются по степени срочности их погашения, показал абсолютную неликвидность баланса практически по всем его статьям. Рассчитанные показатели текущей, быстрой и абсолютной ликвидности подтверждают вывод о низкой ликвидности предприятия. Об этом свидетельствует невыполнение нормативных значений данного показателя как в текущем, так и в предыдущем периодах.
Анализ финансового состояния предприятия включает в себя расчет показателей, характеризующих деловую активность организации и эффективность использования средств, то есть показатели деловой активности.
В целом необходимо сделать вывод о недостаточно устойчивом финансовом состоянии предприятия; на это указывают как расчетные значения различных показателей, так и визуальная оценка ликвидности и платежеспособности предприятия в отчетном и предыдущем периодах. Коэффициент утраты платежеспособности говорит о том, что если в ближайшем будущем на предприятии не будет разработана стратегия дальнейшего развития и укрепления финансового состояния, предприятию грозит окончательная потеря платежеспособности и, как следствие, банкротство.
Оздоровление финансового положения предприятия как составная часть управления кризисными состояниями и банкротством предполагает целевой выбор наиболее эффективных средств стратегии и тактики.
Для выбора стратегии, приносящей эффективность предприятию ООО «Техноком» - какой она будет, - оборонительной (защитной), наступательной или смешанной был проведен анализ безубыточности производства, при этом определялся экономический потенциал предприятия.
Для предприятия приемлема смешанная стратегия управления кризисной ситуацией, то есть защитные мероприятия сопровождаются поддержанием объема производства на уровне оптимального, разработка маркетинговых программ и другие защитные мероприятия, включающие сокращение затрат.
Одним из направлений финансового оздоровления предприятия является выделение службы, или группы, занимающейся анализом финансово-экономического состояния. В то же время следует помнить и о том, что данное мероприятие приведет к увеличению себестоимости продукции, за счет увеличения численности управленческого персонала, что недопустимо. Поэтому наилучшим решением данной проблемы будет создание отдела маркетинга и экономики
В настоящий момент анализируемое предприятие располагает необходимыми материальными и трудовыми ресурсами. Финансовые ресурсы появятся, если предприятие предпримет ряд мер по улучшению управления оборотным капиталом, а именно: ускорение оборачиваемости готовой продукции (мероприятия в области сбыта продукции), сокращение дебиторской задолженности (возвращение средств в оборот), материальных запасов.
Для инвестирования в наиболее выгодные проекты, возможно использование кредитов банка. Но для этого надо улучшить показатель абсолютной платежеспособности, то есть внести изменения в процесс управления денежными средствами.
Для того чтобы научиться управлять процессом изменения дебиторской задолженностью необходимо:
1. Контролировать состояние расчетов с покупателями и отсроченным (просроченным) платежам.
2. По возможности ориентироваться на большее количество покупателей в целях уменьшения риска неуплаты одним или несколькими крупными покупателями.
3. Следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности: значительное превышение дебиторской над кредиторской задолженностью создает угрозу финансовой устойчивости предприятия и делает необходимым привлечение дорогостоящих кредитов банков и займов.
4. Использовать способ предоставления скидок при досрочной оплате.
Анализ ликвидности показал низкий уровень быстрой и абсолютной ликвидности. Это значит, что на предприятии необходимо наладить процесс по определению оптимального уровня денежных средств, то есть необходимо поддерживать достаточно высокий уровень ликвидности,
Но в то же время учитывать, что свободные денежные средства (неинвестированные) практически не приносят доход. Поэтому необходимо соблюдать следующие требования:
• необходим базовый запас денежных средств для выполнения текущих расходов.
• необходимы определенные денежные средства для покрытия непредвиденных расходов.
• целесообразно иметь определенную величину свободных денежных средств для обеспечения возможного или прогнозируемого расширения деятельности.
Таким образом, на основании исследования финансового состояния организации и положения предприятия на рынке нами был предложен рад мероприятий по финансовому оздоровлению анализируемого предприятия ООО «Техноком»