Введение. 3
Глава 1. Дебиторская и кредиторская задолженности предприятия. Понятие финансового цикла. 7
1.1. Дебиторская задолженность: содержание, сущность, причины возникновения на предприятии. 7
1.2. Кредиторская задолженность и ее влияние на развитие предприятия. 24
1.3. Финансовый цикл предприятия. Связь финансового цикла с дебиторской и кредиторской задолженностью.. 34
Глава 2. Анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО «Семь Пядей». 44
2.1. Общий анализ организации (управленческий и финансовый) 44
2.2. Особенности управления дебиторской и кредиторской задолженностью на предприятии (с учетом отраслевых и территориальных особенностей) 54
2.3. Оценка финансового цикла предприятия и определение путей по его оптимизации 57
Глава 3. Предложения по оптимизации финансового цикла. 69
3.1. Система мероприятий по оптимизации финансового цикла. 69
3.2. Оценка ожидаемой эффективности от внедрения предложений. 83
Заключение. 88
Список литературы.. 92
Приложения. 97
В процессе финансово-хозяйственной деятельности предприятия и организации вступают в различные виды отношений с третьими лицами, например, с поставщиками и подрядчиками – за приобретенные у них активы, работы и услуги; с покупателями – за проданные им товары, с заказчиками – за оказанные им услуги; с бюджетом и внебюджетными фондами; с банками; с собственными и наемными работниками; с различными юридическими и физическими лицами. В результате у предприятия появляются обязательства, которые подлежат исполнению, и эти обязательства оценены в денежной форме. И наоборот, обязательства по отношению к предприятию возникают у других лиц. Реализацию всех этих взаимоотношений обеспечивают наличные и безналичные расчеты.
В условиях нестабильной рыночной экономики риск неоплаты или несвоевременной оплаты счетов увеличивается, это приводит к появлению дебиторской и кредиторской задолженности. Часть этой задолженности в процессе финансово – хозяйственной деятельности неизбежна и должна находиться в рамках допустимых значений.
Управление финансовым циклом представляет собой основное содержание управления финансами предприятия и его денежными потоками. Оптимизация финансового цикла – одна из главных целей деятельности финансовых служб предприятия, так как это дает ему значительный эффект. Очевидно, что пути сокращения финансового цикла связаны с сокращением производственного цикла, уменьшением времени оборота дебиторской задолженности, увеличением времени оборота кредиторской задолженности.
Поток денежных средств предприятия представляет собой совокупность всех поступлений и выплат его за определенный период времени. Он включает поступление денег за этот период, выплаты и непосредственно поток денежных средств, представляющий разницу между поступившими и выплаченными предприятием денежными средствами за какой-то период времени. Совокупность притоков или поступлений денег – это положительный поток денежных средств, а совокупность оттоков или выплат денег – отрицательный поток.